На традиционную масленичную и пасхальную забаву петербуржцев нападали уже давно и с разных сторон: ругали за низкий художественный уровень, примитивность, безыдейность, за разгульные толпы. В конечном итоге гуляния «на балаганах» признали явлением, «оскорбляющим общественную нравственность».
Последние гуляния на традиционном месте их проведения – Царицыном лугу — прошли в 1897 году на Масленицу, а уже пасхальные гуляния того же года под предлогом высочайшего смотра войск перенесли на Преображенский плац. Владельцы больших балаганов в этом празднике не участвовали: было экономически невыгодно возводить все постройки во второй раз. В 1898 году место для гуляний определили на Преображенском и Семеновском плацах. Последний был не самой удачной для празднования территорией: на нем были казнены народовольцы, убившие императора Александра II, так называемые «первомартовцы». В 1898 году владельцы балаганов оказались не только без прибыли, но даже в убытке.
В следующем году устроителем выступило Общество дешевых столовых и чайных. Последние в истории Петербурга гуляния «на балаганах» прошли довольно скромно, без привычного для них размаха.